城市生活垃圾焚烧处理具有占地小、处理时间短、减量显著（减重一般达80%，减容一般达90%）、无害化较彻底、可回收余热等优点。目前，我国生活垃圾焚烧技术正处于快速发展阶段。
目前，国内一些城市采用国外技术或国内自行开发技术建设和正在建设一批垃圾发电厂，已开始取得较好的社会效益。随着国家环保政策的实施和城市基础设施建设的加快，垃圾发电在我国将会迅速得到发展，必将成为我国极有发展前途的一个产业。
截至2008年底，全国共建设垃圾焚烧发电厂100座，72%的垃圾焚烧发电厂集中在东部地区，广东、浙江和江苏位居前三名，三地合计占全国总量的45%。其中，80%以上的垃圾焚烧发电厂是近5年建设的。若干从事垃圾焚烧厂投资或供货的龙头企业已开始形成，生活垃圾焚烧处理的比重已接近国际平均水平。
当前，全国各地垃圾发电项目遍地开花，垃圾发电技术逐渐成熟，设备国产化进程加快。广阔的投资前景吸引了大批民间资本和国际资本参与其中，我国垃圾发电产业正面临历史性发展机遇。
据分析，到2010年，我国垃圾发电行业的年投资总额将高达800亿元，到2020年将新增垃圾发电装机容量330万千瓦左右，按每千瓦1万元的设备造价计算，垃圾发电市场容量为330亿元。
